公告解读

[贵研铂业|公告解读]标题：会计师关于云南省贵金属新材料控股集团股份有限公司向特定对象发行股票申请文件的审核问询函的回复

解读：云南省贵金属新材料控股集团股份有限公司向特定对象发行股票，募集资金总额不超过12.91亿元，用于科技创新平台、产业转型升级项目及补充流动资金。申报会计师对募投项目投资构成、效益测算等进行了核查，并发表意见。

[中国通号|公告解读]标题：海外监管公告 - 《中国铁路通信信号股份有限公司A股关联交易管理制度》

解读：中国铁路通信信号股份有限公司（股份代号：3969）于2025年11月21日发布海外监管公告，宣布在上海证券交易所网站刊载《中国铁路通信信号股份有限公司A股关联交易管理制度》全文，供投资者参阅。该制度旨在规范公司A股关联交易行为，控制关联交易风险，保障公司及股东利益，依据《公司法》《证券法》《上市公司治理准则》《上海证券交易所科创板股票上市规则》等相关法律法规及《公司章程》制定。制度适用于公司及合并报表范围内的附属公司，明确关联人及关联交易的界定标准，规定关联交易的决策、披露、定价原则及管理流程。对于重大关联交易，需提交董事会或股东大会审议，并遵循从严原则执行A股与H股上市地规则。公司财务部负责关联交易日常管理，包括信息登记、额度监控及披露配合。制度还规定了关联董事、股东回避表决机制，以及关联交易定价的公允性原则。本制度经股东会批准后生效，原2019年版本同步废止。

[福星股份|公告解读]标题：福星股份2025年第一次临时股东会法律意见书

解读：湖北福星科技股份有限公司于2025年11月21日召开2025年第一次临时股东会，会议由董事会召集，董事长谭少群主持。出席会议的股东及代理人共255人，代表股份370,790,445股，占公司有表决权股份总数的23.4475%。会议审议通过了《关于修订公司章程的议案》及多项公司治理制度修订、制定议案，包括股东会议事规则、董事会议事规则、独立董事工作制度等。表决程序符合相关规定，会议决议合法有效。

[辽宁成大|公告解读]标题：辽宁成大股份有限公司第十一届董事会第八次（临时）会议决议公告

解读：辽宁成大股份有限公司于2025年11月21日召开第十一届董事会第八次（临时）会议，审议通过关于控股子公司新疆宝明矿业有限公司长期停产的议案、关于公司全资子公司向关联参股公司提供担保的议案，以及关于召开公司2025年第四次临时股东会的议案。会议应出席董事9名，实际出席9名，表决结果均为同意9票，反对0票，弃权0票。其中担保议案尚需提交股东会审议。

[中国通号|公告解读]标题：海外监管公告 - 《中国铁路通信信号股份有限公司董事会议事规则》

解读：中国铁路通信信号股份有限公司发布《董事会议事规则》，旨在规范董事会的议事方式和决策程序，提升董事会运作效率和科学决策水平。该规则依据《公司法》《上市公司治理准则》《上海证券交易所科创板股票上市规则》《香港联合交易所有限公司证券上市规则》及《公司章程》制定。董事会行使包括召集股东会、执行股东会决议、决定经营计划和投资方案、制定财务预算、利润分配方案、公司治理制度、聘任或解聘高级管理人员等多项职权。部分重大事项须经全体董事三分之二以上表决通过。董事会下设战略与投资、审计与风险管理、提名、薪酬与考核、质量安全等专门委员会。董事会会议分为定期与临时会议，定期会议每年至少召开四次，临时会议在特定情形下由董事长召集。会议表决实行一人一票，决议一般需全体董事过半数通过。董事应对董事会决议承担责任，若决议违法造成公司损失，参与董事需负赔偿责任，但表决时明确异议并记载者可免责。规则还明确了董事会决议的执行、监督、档案保存及经费使用等内容。

[重庆路桥|公告解读]标题：重庆路桥股份有限公司第八届董事会第十八次会议决议公告

解读：重庆路桥第八届董事会第十八次会议于2025年11月21日以通讯方式召开，审议通过多项议案。会议同意取消监事会并修订公司章程，修订多项公司制度，包括股东会议事规则、董事会议事规则等。同时，提名翁振杰、宋延延、刘影、李之光、马赟、李丹奇为第九届董事会非独立董事候选人，提名何春明、吴振平、欧家路为独立董事候选人，上述候选人尚需提交股东大会审议。会议还决定召开2025年第一次临时股东大会。

[开开实业|公告解读]标题：第十一届董事会第一次会议决议公告

解读：上海开开实业股份有限公司于2025年11月21日召开第十一届董事会第一次会议，选举庄虔贇为公司董事长。会议审议通过选举董事会各专门委员会委员、聘任刘光靓为公司总经理、陈珩为副总经理兼财务总监、张燕华为董事会秘书、阮崇雯为证券事务代表的议案。上述任职人员任期均为三年，与本届董事会任期一致。会议表决结果均为全票通过。

[力天影业|公告解读]标题：2024年1月1日至2025年6月30日期间的末期业绩公告

解读：力天影業控股有限公司公布2024年1月1日至2025年6月30日期間的末期業績。期間收益為約人民幣132.8百萬元，較截至2023年12月31日止年度的約人民幣113.4百萬元有所增加。毛損為約人民幣394.2百萬元，而上年同期為約人民幣67.7百萬元。本公司權益股東應佔虧損為約人民幣554.1百萬元，上年同期為約人民幣155.5百萬元。每股基本及攤薄虧損為約人民幣1.79元，上年同期為約人民幣0.52元。董事會決定不建議派付末期股息。核數師對財務報表不發表意見，主要由於存在重大不明朗因素，對集團持續經營能力產生嚴重懷疑，包括虧損擴大、流動負債淨額高企、貿易應收款項大幅減值、多宗訴訟導致銀行賬戶被凍結，以及融資困難。集團已採取多項措施緩解流動資金壓力，但截至財務報表批准日仍未獲新融資。

[航天电器|公告解读]标题：贵州航天电器股份有限公司章程（2025年11月修订)

解读：贵州航天电器股份有限公司章程于2025年11月修订，明确公司注册资本为人民币455,425,988元，股份均为普通股。章程规定了公司治理结构，包括股东会、董事会、监事会及专门委员会的职权与议事规则，明确了董事、高级管理人员的义务与责任。公司设党委，发挥领导作用，重大事项须经党委研究讨论后由董事会决策。章程还规定了股份发行、回购、转让、利润分配、财务会计、审计、合并分立、解散清算等内容，并对信息披露、通知方式等作出规定。

[中国通号|公告解读]标题：海外监管公告 - 《中国铁路通信信号股份有限公司A股募集资金管理制度》

解读：中国铁路通信信号股份有限公司发布《A股募集资金管理制度》，旨在规范募集资金的管理和使用，保护投资者权益。制度依据《公司法》《证券法》《上市公司证券发行注册管理办法》等法律法规及公司章程制定，适用于公司在境内通过发行股票或其他具有股权性质的证券所募集的资金管理。募集资金应专款专用，存放于董事会批准设立的专项账户，实行集中存放、规范使用、如实披露和严格管理。公司控股股东、实际控制人等关联方不得占用或挪用募集资金。募集资金使用须履行审批程序，不得用于财务性投资或变相改变用途。闲置资金可进行现金管理或暂时补充流动资金，但需经董事会审议并披露。超募资金使用需提交股东会审议。募投项目变更、延期或节余资金使用均需按规定程序审批并披露。公司董事会每半年核查募集资金使用情况，编制专项报告，保荐机构每年出具核查报告，会计师事务所出具鉴证报告。

[航天电器|公告解读]标题：贵州航天电器股份有限公司信息披露管理办法（2025年11月修订)

解读：贵州航天电器股份有限公司制定了《信息披露管理办法》（2025年11月修订），旨在规范公司及其他信息披露义务人的信息披露行为，加强信息披露事务管理，保护投资者合法权益。办法依据《公司法》《证券法》《上市公司信息披露管理办法》等法律法规及《公司章程》制定，明确了信息披露的基本原则、内容、管理程序、重大信息内部报告规范、董事和高级管理人员买卖股份的信息披露、保密措施等。公司应披露的信息包括定期报告、临时报告、招股说明书等，信息披露须真实、准确、完整，不得有虚假记载、误导性陈述或重大遗漏。

[航天电器|公告解读]标题：贵州航天电器股份有限公司关联交易管理办法（2025年11月修订)

解读：贵州航天电器股份有限公司修订了《关联交易管理办法》，明确了关联人范围，包括关联法人、关联自然人及视同关联人的特殊情况。规定了关联交易的决策程序，根据交易金额和比例确定由董事会或股东会审议批准。要求关联交易遵循诚实信用、公平公正原则，签订书面协议并及时披露。对于重大关联交易需聘请中介机构评估或审计，并提交股东会审议。公司控股子公司的关联交易视同公司行为。

[中国通号|公告解读]标题：海外监管公告 - 《中国铁路通信信号股份有限公司股东会议事规则》

解读：中国铁路通信信号股份有限公司发布《股东会议事规则》，旨在维护公司及股东合法权益，提升股东会议事效率，确保股东会依法规范运作。该规则依据《公司法》《证券法》《上市公司治理准则》等法律法规及《公司章程》制定，明确了股东会的职权范围，包括选举董事、审议利润分配方案、决定注册资本变动、审议重大资产交易、对外担保、股权激励计划等事项。股东会分为年度会议和临时会议，董事会负责召集，特定情况下独立董事、审计与风险管理委员会或持股10%以上股东可提议或自行召集。会议通知需提前发出，并载明议题、时间、地点及表决程序等内容。股东可通过现场或网络方式参会并投票，表决分为普通决议和特别决议，分别需过半数或三分之二以上表决权通过。公司董事会秘书负责会议记录及信息披露，决议应及时公告。本规则经股东会批准后生效，由董事会负责解释。

[航天电器|公告解读]标题：贵州航天电器股份有限公司董事会秘书工作办法(2025年11月修订）

解读：贵州航天电器股份有限公司制定了《董事会秘书工作办法》，明确董事会秘书为公司高级管理人员，由董事长提名、董事会聘任，需具备相关专业知识和资格证书。办法规定了董事会秘书的任职资格、任免程序、职责范围及履职保障，包括信息披露、投资者关系管理、会议筹备、保密义务等。公司应设立董事会办公室并配备证券事务代表协助工作。董事会秘书在履职受阻时可直接向交易所报告，离职时须进行离任审查并移交工作。

[航天电器|公告解读]标题：贵州航天电器股份有限公司章程修订对照表（2025年11月修订)

解读：贵州航天电器股份有限公司对章程进行修订，主要涉及股东权利、股东会名称及职权、董事会与审计委员会职责、法定代表人规定、股份回购、董事监事高管义务等方面。修订内容包括将“股东大会”改为“股东会”，明确股东会职权，增设审计委员会并调整其职能，完善董事、高级管理人员的忠实与勤勉义务，细化股份回购情形及程序，并新增关于控股股东、实际控制人行为规范的相关条款。

[招商银行|公告解读]标题：关于招银金融资产投资有限公司获准开业的公告

解读：招商银行股份有限公司（本公司）收到国家金融监督管理总局批复（金覆[2025]667号），同意其筹建的全资子公司招银金融资产投资有限公司获准开业。公司将按相关规定办理工商注册登记手续，领取企业法人营业执照，并在准备就绪后完成开业相关工作。招银金融资产投资有限公司注册资本为人民币150亿元。设立该公司后，招商银行将专业化开展市场化债转股业务，深化产融协同与集团协同，服务实体经济；同时试点开展股权投资，支持科技创新，提升综合化经营能力，推动高质量发展。

[天域生物|公告解读]标题：关于2025年第三季度报告的更正公告

解读：天域生物科技股份有限公司对《2025年第三季度报告》进行更正，涉及主要会计数据和财务指标中的净利润变动幅度、基本每股收益、稀释每股收益、加权平均净资产收益率等项目的调整，并对合并资产负债表中一年内到期的非流动负债和长期借款项目进行重分类。本次更正不影响公司资产总额、负债总额、所有者权益、营业收入、净利润等主要财务数据，不改变公司资产负债率，亦不影响2025年前三季度经营业绩。更正后的报告已披露于上海证券交易所官网。

[CHI HO DEV|公告解读]标题：盈利预警

解读：潪?發展控股有限公司（股份代號：8423）根據聯交所GEM上市規則第17.10條及證券及期貨條例第XIVA部內幕消息條文，發出盈利預警。根據董事會對本集團截至二零二五年九月三十日止六個月的未經審核綜合管理賬目的初步審閱，預期該期間將錄得綜合虧損淨額介乎20百萬港元至21百萬港元，而截至二零二四年九月三十日止六個月則為綜合純利約9.0百萬港元。虧損主要由於就向一間合營企業貸款確認的預期信用損失撥備約14百萬港元、貿易應收款項及合約資產的撥備約2百萬港元，以及混合項目、改建及加建工程和裝修工程收益減少導致毛利下降。目前賬目尚未落實，未經審核委員會或核數師審閱，實際業績可能有所差異。本集團中期業績預期於二零二五年十一月二十七日或前後刊發。

[富吉瑞|公告解读]标题：特定股东减持股份计划公告

解读：截至公告披露日，上海兆韧持有富吉瑞160,456股，占总股本的0.21%，股份来源于首次公开发行前股份，已解除限售。上海兆韧拟通过集中竞价或大宗交易方式减持不超过160,456股，即不超过公司总股本的0.21%。减持期间为2025年11月27日至2026年2月26日，减持原因为自身资金需求。减持将遵守相关法律法规及减持承诺，不会导致公司控制权变更。

[奥锐特|公告解读]标题：奥锐特药业股份有限公司关于以集中竞价交易方式回购公司股份的进展公告

解读：奥锐特药业股份有限公司自2025年11月1日至11月21日，通过集中竞价交易方式累计回购股份2,224,738股，占公司总股本的0.55%，回购价格区间为18.83元/股至22.59元/股，支付资金总额46,231,070.68元（不含交易费用）。本次回购股份用于转换公司可转债，回购价格上限已因2024年度权益分派调整为不超过24.71元/股。回购行为符合相关法规及公司方案要求。