公告解读

[南网储能|公告解读]标题：南方电网储能股份有限公司关于2026年度日常关联交易预计额度的公告

解读：南方电网储能股份有限公司预计2026年度与南方电网公司及其控制的其他主体发生日常关联交易总额不超过414,100.00万元，主要包括购售电力、提供储能服务、接受劳务、融资租赁及票据业务等。关联交易遵循市场化定价原则，交易价格参考市场价格。该事项已获董事会审议通过，尚需提交股东会审议。公司强调此类交易不影响独立性，不会对经营造成不利影响。

[中国外运|公告解读]标题：H股公告-月报表

解读：中国外运股份有限公司截至2025年11月30日，普通股A股已发行股份减少92,564,070股，系公司于2024年11月15日通过股东大会决议购回并注销A股股份所致，该批股份已于2025年11月18日完成注销。同时，公司库存股用于股权激励部分有变动，多名激励对象在报告期内行权合计43,397,422股，来源为前期购回的库存股，未新增发行股份。截至2025年11月30日，公司尚持有用于股权激励的库存股5,882,578股A股。

[南网储能|公告解读]标题：南方电网储能股份有限公司关于确认茂名蓄能发电有限公司战略投资者暨关联交易的公告

解读：南方电网储能股份有限公司全资孙公司茂名蓄能发电有限公司通过北京产权交易所公开增资引入战略投资者广东工融恒茂股权投资合伙企业（有限合伙），恒茂基金出资7.68亿元，其中7.37亿元计入注册资本，其余计入资本公积。增资后，公司全资子公司调峰调频公司持股69.6640%，恒茂基金持股30.3360%，茂名公司仍纳入合并报表范围。因恒茂基金与公司存在关联关系，本次交易构成关联交易，且最近12个月内与同一关联人累计交易达19.68亿元，需提交股东会审议。

[博汇纸业|公告解读]标题：博汇纸业重大交易决策制度

解读：山东博汇纸业股份有限公司发布《重大交易决策制度》（2025年12月修订），明确公司重大交易的决策权限和披露标准。制度规定了购买或出售资产、对外投资、提供财务资助、提供担保等交易事项的界定范围。对于达到资产总额、净资产、营业收入、净利润等具体比例标准的交易，需分别提交董事会或股东会审议，并及时披露。涉及财务资助和担保事项有专门审议要求，部分情形需经董事会特别决议并通过股东会审批。关联交易、委托理财、资产租入租出、放弃权利等事项也明确了累计计算原则和披露义务。

[南网储能|公告解读]标题：南方电网储能股份有限公司独立董事候选人声明与承诺（张粒子）

解读：张粒子声明被提名为南方电网储能股份有限公司第九届董事会独立董事候选人，具备独立董事任职资格，不存在影响独立性的关系。其已通过公司第八届董事会提名委员会资格审查，符合上海证券交易所关于独立董事任职资格的要求。本人承诺在任职期间将遵守相关法律法规及交易所规则，确保有足够时间履行职责，作出独立判断，不受公司及其主要股东影响。兼任独立董事的境内上市公司未超过3家，连续任职未超过6年。

[南网储能|公告解读]标题：南方电网储能股份有限公司独立董事候选人声明与承诺（陈启卷）

解读：陈启卷声明被提名为南方电网储能股份有限公司第九届董事会独立董事候选人，具备独立董事任职资格，不存在影响独立性的关系。其已通过公司第八届董事会提名委员会资格审查，符合上海证券交易所关于独立董事任职资格的要求。本人承诺在任职期间将遵守相关法律法规及交易所规则，确保有足够时间和精力履行职责，作出独立判断，不受公司及其主要股东影响。若任职后出现不符合任职资格情形，将按规定辞职。

[南网储能|公告解读]标题：南方电网储能股份有限公司独立董事提名人声明与承诺（王晓锦）

解读：中国南方电网有限责任公司提名王晓锦为南方电网储能股份有限公司第九届董事会独立董事候选人。被提名人具备独立董事任职资格，熟悉相关法律法规，具有5年以上会计、财务等相关领域全职工作经验，具备注册会计师、高级会计师等职称。被提名人与公司不存在影响独立性的关系，未持有公司股份，未在公司及其控股股东单位任职，未为公司提供财务、法律等服务，无不良记录。提名人已核实其任职资格符合相关规定。

[高凌信息|公告解读]标题：关于完成独立董事选举并调整第四届董事会各专门委员会委员的公告

解读：珠海高凌信息科技股份有限公司于2025年12月4日召开2025年第三次临时股东会，选举何彦峰、郑伟强、郑文军为第四届董事会独立董事，任期至第四届董事会届满。同日，公司召开第四届董事会第五次会议，调整董事会各专门委员会委员及召集人。审计委员会由何彦峰、郑文军、石磊组成，召集人为何彦峰；提名委员会召集人为何彦峰；薪酬与考核委员会召集人为郑文军；战略委员会召集人为冯志峰。各委员会成员中独立董事占多数，审计委员会召集人为会计专业人士。

[南网储能|公告解读]标题：南方电网储能股份有限公司关于确认肇庆浪江蓄能发电有限公司战略投资者暨关联交易的公告

解读：南方电网储能股份有限公司控股子公司肇庆浪江蓄能发电有限公司通过北京产权交易所公开增资引入战略投资者广东战略性产业促进发展基金合伙企业（有限合伙），后者出资12亿元，其中11.46亿元计入注册资本。增资后公司持股比例由90%降至54.2029%，肇庆公司仍纳入合并报表范围。因战促基金与公司存在关联关系，本次交易构成关联交易，尚需提交公司股东会审议。

[南网储能|公告解读]标题：南方电网储能股份有限公司独立董事提名人声明与承诺（张粒子）

解读：中证中小投资者服务中心有限责任公司、哈尔滨电机厂有限责任公司提名张粒子为南方电网储能股份有限公司第九届董事会独立董事候选人。被提名人已同意任职，具备独立董事任职资格，不存在影响独立性的情形，未发现有重大失信等不良记录。提名人已核实其符合相关任职资格要求。

[上海沪工|公告解读]标题：关于取消监事会并修订《公司章程》的公告

解读：上海沪工焊接集团股份有限公司于2025年12月3日召开董事会及监事会会议，审议通过取消监事会并修订《公司章程》的议案。公司拟不再设置监事会，其职权由董事会审计委员会行使，《监事会议事规则》相应废止。同时，对公司章程中涉及股东会、董事会、审计委员会、独立董事等内容进行修订，包括法定代表人职责、股东权利、对外担保权限等。相关议案尚需提交股东大会审议。

[上海沪工|公告解读]标题：关于修订、制定公司部分治理制度的公告

解读：上海沪工焊接集团股份有限公司于2025年12月3日召开第五届董事会第十一次会议，审议通过了修订、制定公司部分治理制度的议案。本次修订制度包括《董事会战略委员会议事规则》《投资者关系管理制度》《信息披露管理制度》《股东会议事规则》《董事会议事规则》《关联交易管理制度》等，新制定制度包括《董事离职管理制度》《董事和高级管理人员所持公司股份及其变动管理制度》《董事、高级管理人员薪酬管理制度》。其中，修订《股东会议事规则》《董事会议事规则》《独立董事工作制度》《融资与对外担保管理制度》《控股股东、实际控制人行为规范》《会计师事务所选聘制度》《关联交易管理制度》及制定《董事、高级管理人员薪酬管理制度》需提交股东大会审议。

[南网储能|公告解读]标题：南方电网储能股份有限公司独立董事提名人声明与承诺（陈启卷）

解读：中国南方电网有限责任公司提名陈启卷为南方电网储能股份有限公司第九届董事会独立董事候选人。被提名人已同意任职，具备独立董事任职资格，符合相关法律、行政法规及上海证券交易所关于独立董事任职资格的要求，与公司不存在影响独立性的关系。被提名人未持有公司股份，不在公司及其附属企业任职，未在控股股东附属企业任职，也未为公司提供财务、法律等服务，具备独立性。提名人已核实其任职资格符合相关规定。

[南网储能|公告解读]标题：南方电网储能股份有限公司独立董事候选人声明与承诺（王晓锦）

解读：王晓锦声明被提名为南方电网储能股份有限公司第九届董事会独立董事候选人，具备独立董事任职资格，不存在影响独立性的情形，未持有公司股份，未在公司及其关联企业任职，未为公司提供财务、法律等服务，最近36个月内未受行政处罚或纪律处分，兼任独立董事的上市公司不超过3家，连续任职未超过6年，具备高级审计师及高级会计师职称，有5年以上会计、审计全职工作经验，已通过公司董事会提名委员会资格审查。

[上海沪工|公告解读]标题：关于可转换公司债券部分募投项目延期的公告

解读：上海沪工焊接集团股份有限公司公告，将可转换公司债券募投项目“精密数控激光切割装备扩产项目”达到预定可使用状态日期由2025年12月31日延期至2026年12月31日。本次延期不涉及实施主体、实施方式、募集资金用途及投资规模的变更。项目延期主要受外部宏观环境变化、工艺路线调整及审批流程耗时影响。公司已履行董事会、监事会审议程序，保荐人无异议。截至2025年9月30日，该项目累计投入进度为2.86%。

[上海沪工|公告解读]标题：关于终止部分募投项目并将剩余募集资金永久补充流动资金的公告

解读：上海沪工焊接集团股份有限公司于2025年12月3日召开董事会及监事会会议，审议通过终止航天装备制造基地一期建设项目，并将剩余募集资金7,775.29万元及利息永久补充流动资金。该项目累计投入募集资金11,224.71万元，投资进度59.08%。因市场环境、行业政策变化及客户采购进度调整，公司审慎评估后决定终止项目，以提高资金使用效率，优化资源配置。该事项尚需提交股东大会和可转债债券持有人会议审议。

[*ST沐邦|公告解读]标题：江西沐邦高科股份有限公司信息披露管理制度（2025年12月）

解读：江西沐邦高科股份有限公司制定了信息披露管理制度，明确了公司信息披露的基本原则、内容、事务管理及责任追究等。制度要求信息披露必须真实、准确、完整，及时向所有投资者披露，不得有虚假记载、误导性陈述或重大遗漏。公司证券部为信息披露常设机构，董事会秘书负责组织协调。信息披露文件包括定期报告、临时报告、招股说明书等。公司应按规定披露年度报告、中期报告和季度报告，重大事件需及时披露。董事、高级管理人员须对定期报告签署书面确认意见。制度还规定了信息报告、编制、披露流程及档案管理、责任追究机制。

[博汇纸业|公告解读]标题：博汇纸业董事、高级管理人员薪酬管理办法

解读：山东博汇纸业股份有限公司制定董事、高级管理人员薪酬管理办法，明确薪酬管理原则包括激励与约束并重、公平公正、短期与中长期激励相结合。薪酬由基本薪酬和绩效薪酬构成，绩效薪酬占比原则上不低于总额的50%。独立董事津贴由股东会决定，内部董事及高管薪酬由董事会审批，董事薪酬需报股东会批准。公司建立薪酬追索扣回机制，对造成重大损失的人员追回绩效薪酬。本办法自股东会审议通过之日起生效。

[博汇纸业|公告解读]标题：博汇纸业关联交易管理制度

解读：山东博汇纸业股份有限公司发布《关联交易管理制度》（2025年12月修订），明确了关联人及关联交易的定义，规范了关联交易的决策程序、信息披露要求及价格管理原则。制度规定公司与关联自然人或法人发生关联交易时，需根据交易金额分别由总经理、董事会或股东会审议，并明确关联董事和关联股东应回避表决。对于重大关联交易，需聘请中介机构进行审计或评估并及时披露。同时规定了日常关联交易的预计与披露机制，以及关联交易定价的公允性原则。

[博汇纸业|公告解读]标题：博汇纸业内幕信息知情人登记管理制度

解读：山东博汇纸业股份有限公司制定了内幕信息知情人登记管理制度，明确了内幕信息的范围、内幕信息知情人的范围及登记备案要求。公司董事会为内幕信息管理机构，董事会秘书负责登记、报送和监管工作。内幕信息知情人包括公司董事、高级管理人员、持股5%以上股东及其相关人员，以及因职务、业务往来可获取内幕信息的人员。公司在重大事项发生时需填写内幕信息知情人档案和重大事项进程备忘录，并在信息披露后5个交易日内报送交易所。